現金１億円をタンス預金（銀行には預けないで自宅に保管）していた場合、インフレでどれだけ現金価値が目減りするのか、またその目減り分を実物資産（今回は金地金）でカバーするためにはどれだけ保有していたらいいのか試算してみました。
【条件】 期間は１０年間、インフレ率は１０年通して一定の率
１億円以外は保有していなく、インフレ以外では目減りもしない
金地金１キロ５００万円で購入（インフレ率と同じ上昇率で計算）
パターン① インフレ率年２% １０年間で２１．８９%
１億円→１０年後＝１億２１８９万円
現金だけの場合、１０年間で２１８９万円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ ６０９万４５００円の価値
金地金１キロの価値増加分＝１０９万４５００円
２１８９万円÷１０９万４５００円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
パターン② インフレ率年＝１０% １０年間で１５９．３７%
１億円→１０年後＝２億５９３７万円
現金だけの場合、１０年間で１億５９３７万円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ １２９６万８５００円の価値
金地金１キロの価値増加分＝７９６万８５００円
１億５９３７万円÷７９６万８５００円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
パターン③ インフレ率年１００% １０年間で１０２４．００%
１億円→１０年後＝１０２４億円
現金だけの場合、１０年間で１０２３億円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ ５１億２０００万円の価値
金地金１キロの価値増加分＝５１億１５００万円
１０２３億円÷５１億１５００万円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
お分かりの通り、現金を実物資産（金地金）でインフレの目減り分をカバーしようと思いますと、現金を全て実物資産に換えない限り、目減り分全額をカバーすることが出来ません。
こう考えてみれば当たり前のことなのですが、先入観があってなかなかこの考えにたどり着くことは難しいのです。実物資産はインフレに強いと思っている人も多いと思いますが、現金を少しでも持っていると、インフレが進めば進むほど、損も大きくなっていきます。
最近では、インフレ対策で総資産の１０%程度実物資産を持っていればいいということが言われていますが、今回のケースに当てはめますと
パターン④ インフレ率年＝１０% １０年間で１５９．３７%
１億円→１０年後＝２億５９３７万円
現金だけの場合、１０年間で１億５９３７万円の目減り
１億円の１０%は１０００万円、金地金を２キロ保有しますと
金地金２キロ１０００万円→１０年後＝ ２５９３万７０００円の価値
金地金２キロの価値増加分＝１５９３万７０００円
１億５９３７万円ー１５９３万７０００円＝１億４３４３万３０００円の目減り
これでは、インフレの目減り分を実物資産でカバー出来ないということです。もちろん、これはタンス預金だからですが、銀行には預けておけば、インフレ上昇分は銀行金利である程度はカバー出来ると思います。
しかし、やはり銀行の金利だけでは、カバーは難しいのではないのでしょうか。
ようは、インフレ時には現金を持っているだけでリスクになるということです。デフレとは、実物資産の価値が下がり、紙幣の価値が高くなる現象です。銀行金利がほとんど付かなくても、その分、物価が下がってくれていたので、現金の価値は高まっていたのです。
ただ、そのようなデフレの時代もアベノミクスによって脱却の時が来ております。これからはインフレに対応したリスク管理をしていかなくてはいけない時代に突入しました。
【条件】 期間は１０年間、インフレ率は１０年通して一定の率
１億円以外は保有していなく、インフレ以外では目減りもしない
金地金１キロ５００万円で購入（インフレ率と同じ上昇率で計算）
パターン① インフレ率年２% １０年間で２１．８９%
１億円→１０年後＝１億２１８９万円
現金だけの場合、１０年間で２１８９万円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ ６０９万４５００円の価値
金地金１キロの価値増加分＝１０９万４５００円
２１８９万円÷１０９万４５００円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
パターン② インフレ率年＝１０% １０年間で１５９．３７%
１億円→１０年後＝２億５９３７万円
現金だけの場合、１０年間で１億５９３７万円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ １２９６万８５００円の価値
金地金１キロの価値増加分＝７９６万８５００円
１億５９３７万円÷７９６万８５００円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
パターン③ インフレ率年１００% １０年間で１０２４．００%
１億円→１０年後＝１０２４億円
現金だけの場合、１０年間で１０２３億円の目減り
金地金５００万円→１０年後＝ ５１億２０００万円の価値
金地金１キロの価値増加分＝５１億１５００万円
１０２３億円÷５１億１５００万円＝２０キロ
２０キロ×５００万円＝１億円
お分かりの通り、現金を実物資産（金地金）でインフレの目減り分をカバーしようと思いますと、現金を全て実物資産に換えない限り、目減り分全額をカバーすることが出来ません。
こう考えてみれば当たり前のことなのですが、先入観があってなかなかこの考えにたどり着くことは難しいのです。実物資産はインフレに強いと思っている人も多いと思いますが、現金を少しでも持っていると、インフレが進めば進むほど、損も大きくなっていきます。
最近では、インフレ対策で総資産の１０%程度実物資産を持っていればいいということが言われていますが、今回のケースに当てはめますと
パターン④ インフレ率年＝１０% １０年間で１５９．３７%
１億円→１０年後＝２億５９３７万円
現金だけの場合、１０年間で１億５９３７万円の目減り
１億円の１０%は１０００万円、金地金を２キロ保有しますと
金地金２キロ１０００万円→１０年後＝ ２５９３万７０００円の価値
金地金２キロの価値増加分＝１５９３万７０００円
１億５９３７万円ー１５９３万７０００円＝１億４３４３万３０００円の目減り
これでは、インフレの目減り分を実物資産でカバー出来ないということです。もちろん、これはタンス預金だからですが、銀行には預けておけば、インフレ上昇分は銀行金利である程度はカバー出来ると思います。
しかし、やはり銀行の金利だけでは、カバーは難しいのではないのでしょうか。
ようは、インフレ時には現金を持っているだけでリスクになるということです。デフレとは、実物資産の価値が下がり、紙幣の価値が高くなる現象です。銀行金利がほとんど付かなくても、その分、物価が下がってくれていたので、現金の価値は高まっていたのです。
ただ、そのようなデフレの時代もアベノミクスによって脱却の時が来ております。これからはインフレに対応したリスク管理をしていかなくてはいけない時代に突入しました。
